Acesta este modul de a câștiga bani ușor cu calendarul bursier

Faceți bani în așteptare!

Cât de des am auzit pe cineva spunând „Aș vrea să cumpăr acțiunile respective, dar voi aștepta să scadă prețul înainte de a intra”.

Știați că puteți câștiga bani în timp ce așteptați ca stocul să scadă la nivelul de preț mai scăzut?

Și dacă nu scade niciodată la acel nivel inferior, atunci ce? Ați câștigat bani în timp ce așteptați!

Iată un scenariu real care s-a desfășurat de fapt când am scris această piesă. Roku Inc, o companie care operează în principal un sistem de streaming TV, a avut oferta inițială de acțiuni (IPO) miercuri, 27 septembrie 2017, la un preț inițial de ofertă de 14 USD pe acțiune.

A doua zi, joi, acțiunile au început să se tranzacționeze pe bursa NASDAQ la un preț de deschidere de 15,80 USD, ajungând la un maxim de 23,50 USD, coborând la un minim de 15,75 USD, urcând din nou și închizând ziua la 23,50 USD. În zilele următoare, stocul a continuat tăierea în sus și în jos.

Pe 20 octombrie, un prieten de-al meu, să-l numim James pentru acest articol, care este un comerciant / investitor activ pe bursă, mi-a menționat că acțiunile au scăzut la nivelul de 20,86 dolari. Mi-a spus că urmărește acțiunile îndeaproape și că le va cumpăra dacă va scădea la prețul de 18 USD.

Acțiunile și-au menținut nivelul prețurilor peste 20 USD și se părea că va intra probabil într-un model de tranzacționare la jumătatea anilor 20 USD de ceva timp.

Generați numerar în timp ce așteptați scăderea prețului acțiunilor

Din păcate pentru prietenul meu, James nu este bine educat în înțelepciunea utilizării opțiunilor ca instrument pentru a-și extinde semnificativ oportunitățile în activitățile sale de tranzacționare pe acțiuni. De fapt, el ar fi putut intra în acțiunile ROKU imediat vânzând opțiuni de plasare ROKU în timp ce aștepta ca prețul să scadă la nivelul dorit și astfel să genereze niște venituri în acest proces. Cum face asta?

James este un investitor de cumpărare și deținere a acțiunilor, așa că nu se deranjează să aștepte cu răbdare ca prețul acțiunilor să scadă la nivelul dorit, deoarece intenționează să îl dețină pentru o apreciere viitoare a prețului. El este, de fapt, un temporizator de piață. El joacă calendarul bursier pe măsură ce urcă și coboară. Dacă ar avea cunoștințe în ceea ce privește opțiunile, ar putea juca pe piață fie în sus, fie în jos, fără a fi nevoie să aștepte momentul potrivit pentru a intra sau a ieși din orice stoc pe care îl dorește. Vinde opțiuni atunci când așteaptă o piață în jos și își vinde acțiunile atribuite dacă / când piața crește.

Privind tabelul lanțului de opțiuni ROKU de mai jos, listând opțiunile care expiră în ianuarie 2018, el ar fi putut vinde greva 18 opțiuni put la un preț cuprins între 1,10 și 1,50 USD. Pentru acest exercițiu, să presupunem că a reușit să vândă opțiunea la prețul mediu de 1,30 USD.

Trebuie să știți până acum, dacă ați citit despre cum funcționează opțiunile, un vânzător de vânzări, cum ar fi James, se plasează într-o poziție în care este obligat să cumpere acțiunile dacă prețul a scăzut la nivelul de preț dorit, în acest caz, 18 USD sau mai puțin, la data expirării sau înainte.

Procesul prin care un vânzător de vânzări este obligat să accepte livrarea stocului se numește cesiune. Deținătorul opțiunii de vânzare (cumpărător) își atribuie acțiunile vânzătorului de opțiuni de vânzare (James), iar acesta din urmă este obligat să cumpere acțiunile care i-au fost atribuite. În acest caz, James trebuie să plătească prețul de 18 USD pe acțiune. Dacă s-ar întâmpla acest lucru, James ar fi mai mult decât fericit să plătească un astfel de preț, deoarece a fost prețul său țintă de la început. În esență, el cumpără de fapt acțiunile la o reducere mare.

Mai jos, acest articol este un alt exemplu de cumpărare a unei acțiuni la reducere.

Generarea de venituri din numerar

Dacă James ar fi vândut opțiunea de vânzare din 18 ianuarie la 1,30 dolari, el ar fi luat imediat această sumă în numerar și aceasta ar fi fost creditată imediat în contul său de broker.

Presupunând că James a rezervat inițial suma de 10.000 USD pentru a cumpăra acțiuni ROKU la 18 USD pe acțiune, acest lucru i-ar fi permis să cumpere 555 acțiuni cu 10.000 USD. Opțiunile sunt tranzacționate în loturi de 100 de acțiuni per contract, astfel încât, în acest caz, el ar fi reușit să tranzacționeze 5 contracte (500 de acțiuni) din puturile din 18 ianuarie. La 1,30 dolari ar fi generat un venit total de 650 dolari din această vânzare de vânzare. Contul său de broker ar fi arătat acum un sold total de numerar de 10.650 USD.

Alegerea lunii de expirare a opțiunilor este în totalitate preferința personală a vânzătorului, în conformitate cu obiectivele sale de investiții. James ar fi putut alege o expirare mai lungă și ar fi putut lua mai mulți bani, cum ar fi vânzarea opțiunilor de vânzare din 18 aprilie în loc de 18 ianuarie pentru 2,45 USD. Acest lucru i-ar fi dat un venit total de 1.225 de dolari.

Acum tot ce trebuia să facă James era să stea și să aștepte rezultatul acțiunii sale.

Dacă în a treia vineri din ianuarie 2018 (opțiunile de capital expiră în a 3 ^-a vineri a fiecărei luni), prețul ROKU a rămas mai mare de 18 USD James nu i se va atribui stocul, adică nu ar fi obligat să cumpere stocul. Nu contează pentru el, deoarece a obținut un profit curat de 650 de dolari doar așteptând. Tocmai a câștigat 650 de dolari din numerarul său de 10.000 de dolari parcat în contul său de broker. Aceasta reprezintă o rentabilitate de 6,5 la sută din banii adormiți.

Dacă James ar fi un cronometru de piață pur, fără cunoștință de opțiuni, ar fi așteptat ca prețul să scadă la 18 USD și ar fi așteptat în continuare ca prețul să scadă la nivelul său. Între timp, contul său de numerar nu va câștiga bani în această perioadă de așteptare.

Vă puteți gândi la vreun loc în care să vă parcați banii și să obțineți un randament de 6,5% în doar 90 de zile? Toate acestea presupunând că prețul ROKU a rămas peste 18 USD pe acțiune până în ianuarie. James a obținut un profit de 650 de dolari doar așteptând fără a deține acțiuni ROKU.

Cumpărarea de acțiuni la un preț redus

Cum cumpărați acțiuni la un preț redus? În setarea ROKU descrisă mai sus, lui James i s-ar fi atribuit (cumpărat) stocul la 18 USD dacă stocul ar fi fost la acest preț sau mai mic la data expirării din ianuarie. Mai puțin cei 1,30 USD pe care i-a primit deja din vânzarea opțiunii de vânzare îi oferă un cost net redus de 16,70 USD pentru stocul ROKU.

Pe măsură ce temporizările bursiere merg, așteptarea lui James i-ar fi permis să cumpere acțiunile la 18 USD când prețul a scăzut la acest nivel. Așteptarea de 90 de zile pentru scăderea stocului nu i-a oferit niciun beneficiu, cu excepția cumpărării stocului la prețul de 18 USD. În timp ce, prin vânzarea de oferte în octombrie, așteptarea sa i-a adus niște venituri, care au dus efectiv la un preț redus de 16,70 USD pentru acțiunile ROKU.

Iată un alt exemplu de vânzare a opțiunilor ca metodă de reducere a prețului stocului dorit.

În timp ce scriam această piesă, Walt Disney Co. (DIS) se tranzacționa la 98,55 dolari. În loc să cumpărați acțiunile la acest preț, ați putea vinde opțiunea de vânzare din decembrie 97,5 la 3 USD. Dacă stocul a continuat să scadă până la nivelul de 97 sau 96 sau orice preț sub 97,5, opțiunea ar fi alocată și ar trebui să cumpărați stocul la 97,50. Dar, din moment ce ați primit 3,00 USD din vânzarea opțiunii de vânzare, costul net este cu adevărat de 94,50 USD.

Tocmai ați cumpărat acțiuni DIS la un preț redus de 94,50 USD.

NOTĂ:

Orice și toate informațiile referitoare la tranzacționarea acțiunilor și opțiunilor, inclusiv exemple care utilizează valori reale de valori mobiliare și date, sunt doar în scopuri ilustrative și didactice și nu trebuie interpretate ca fiind complete, precise sau actuale. Scriitorul nu este agent de bursă sau consilier financiar și, ca atare, nu aprobă, nu recomandă sau solicită cumpărarea sau vânzarea valorilor mobiliare. Consultați consilierul profesional corespunzător pentru informații mai complete și mai actuale.

© 2018 Daniel Mollat