Ce este o investiție anuală?

De ce sunt din nou populare investițiile în anuitate?

Anuitățile nu sunt nimic nou în lumea investițiilor. Noutatea este cât de populare au devenit în ultimii ani, datorită volatilității bursiere și tulburărilor care i-au făcut pe investitori să caute modalități sigure de a obține rate ridicate de rentabilitate a investițiilor.

Prăbușirea pieței bursiere din 2008 a zguduit încrederea investitorilor în esență. Pentru a elimina furtuna economică și volatilitatea pieței bursiere, mulți investitori pur și simplu și-au scos cu totul banii de pe piața bursieră și și-au pus banii în conturi de economii cu randament redus. Noii investitori aversi de risc au constatat în curând că ratele de rentabilitate din conturile de economii cu randament redus sunt inadecvate. În căutarea unor randamente investiționale sigure, mulți investitori au ales recent să investească în anuități vândute de companiile de asigurări de viață care oferă rate de rentabilitate mai sigure și uneori garantate. Acesta este, pe scurt, motivul pentru care anuitățile sunt din nou investiții populare. Această tendință se poate accelera, întrucât zeci de milioane de „baby boomers” se apropie de vârsta de pensionare și caută investiții mai sigure pentru anii lor de pensionare care să ofere rentabilitate decentă.

De ce rentele sunt investiții populare - investiții relativ sigure care evită volatilitatea pieței bursiere și oferă rate decente de rentabilitate a investiției

publicdomainpictures.net

Introducerea mea în anuități

Nu știam prea multe despre anuități până în 2009. În mijlocul celei mai grave recesiuni de la Marea Depresiune din anii 1930, căsuța de e-mail a mea în 2009 a fost bombardată de oportunități de angajare cu companiile de asigurări. Mi s-a părut destul de ciudat, având în vedere situația oribilă a ocupării forței de muncă din acel moment. Nimeni altcineva nu părea să angajeze, cu excepția companiilor de asigurări care păreau disperate să adauge personal de vânzări. Motivul acestei bătăi de cap de angajare de către companiile de asigurări a fost o creștere mare a cererii de rentabilitate a investițiilor garantate în condiții de siguranță de către investitorii care și-au scos banii din piața bursieră extrem de volatilă care tocmai suferise unul dintre cele mai grave accidente din istorie. În 2009 și în anii imediat următori,investitorii obosiți ai pieței bursiere au început să exploreze și apoi să investească în anuități pentru a asigura o rentabilitate decentă a investiției într-un mod relativ sigur. Investițiile în anuități au devenit brusc populare în Main Street America, iar companiile de asigurări au trebuit să-și sporească personalul de vânzări pentru a satisface noua cerere pentru produsele lor de anuitate.

Ce sunt anuitățile și cum funcționează

O anuitate este definită ca un contract sau acord prin care se primesc plăți fixe pe o investiție pentru o viață sau pentru un număr specificat de ani. Conform legii, anuitățile sunt oferite numai de companiile de asigurări de viață, iar orice creștere dintr-un cont de anuitate este menținută amânată până la retragere, moment în care este tratată ca venit impozabil obișnuit.

Există două tipuri de bază de anuități, anuități fixe și anuități variabile. Anuitățile fixe oferă rate de rentabilitate relativ modeste, care sunt fixe, în mod similar cu certificatele de depozit (CD-uri). Anuitățile variabile oferă rate de rentabilitate mai robuste, care variază în funcție de randamentele activelor subiacente care cuprind anuitățile variabile, care pot include investiții în acțiuni și obligațiuni care sunt deținute în subconturi înființate de compania de asigurări care administrează anuitatea variabilă. Nu toate anuitățile variabile sunt la fel. Unii pot pierde valoare dacă investițiile subiacente își pierd valoarea. Alții oferă o rată minimă de rentabilitate garantată, pentru taxe suplimentare, care poate fi realizată atunci când fondurile sunt retrase ca plăți fixe la scadență sau când proprietarul anuității decedează,indiferent de performanța investițiilor subiacente.

În timp ce anuitățile oferă un randament investițional mai sigur decât investiția pe piața bursieră, ele pot fi, de asemenea, destul de scumpe atunci când toate comisioanele sunt luate în considerare în randament. Comisionele de anuitate sunt, în general, cu un procent mai mari decât comisioanele fondului pe indici bursieri și cu mai mult și jumătate la sută mai mari decât comisioanele gestionate de fondurile mutuale. S-ar putea să nu pară prea mult, dar atunci când sunt compuse pe mai mulți ani, aceste taxe suplimentare pot face o mare diferență în cantitatea de bani câștigată pe o perioadă lungă de timp și disponibilă în momentul pensionării. Ceea ce oferă anuitățile pe care indexul și fondurile mutuale nu le oferă este siguranța. Investitorii care nu pot suferi tulburări de pe piața bursieră, cum ar fi tulburările care au avut loc pe piața severă de la sfârșitul anului 2008 și începutul anului 2009, pot dormi mai ușor deținând anuități care oferă rate de rentabilitate garantate.În timp ce conturile de economii oferă rate de rentabilitate garantate similare, ratele dobânzilor curente ale conturilor de economii mai mici de 1% sunt adesea considerate inadecvate de investitorii dornici să-și vadă banii crescând în timp pentru pensionare.

Anuitățile sunt investiții populare, deoarece oferă plăți garantate

Motivul pentru care anuitățile sunt investiții populare se datorează faptului că, spre deosebire de investirea banilor pe piața de valori și de eliminarea volatilității până când banii sunt necesari, se pot aduce anuități care garantează că un investitor va primi un nivel minim specificat de rentabilitate și plăți în viitor, atunci când necesară, care este cunoscută în industria rentei drept „beneficiul de trai”. Cele trei tipuri de pensii rente de trai includ:

• Venit minim garantat: pentru persoanele care doresc să contribuie cu bani la o anuitate și apoi să primească plăți în viitor ca un flux de venituri care se plătește periodic pentru o perioadă stabilită de timp sau pentru restul vieții.
• Retragere minimă garantată: pentru persoanele care doresc să retragă anual o sumă stabilită dintr-o anuitate pentru un anumit număr de ani. În cazul în care investițiile în anuitate au funcționat bine, iar în contul de anuitate mai rămân bani la sfârșitul perioadei de retragere, proprietarul anuității poate primi excedentul de bani într-o sumă forfetară. Acest tip de rentă poate fi achiziționat și ca rentă pe viață (pentru o taxă suplimentară), care asigură plăți garantate pe viață, chiar și peste valoarea inițială a investiției.
• Acumulare garantată: Pentru investitorii care doresc să evite orice risc de pierdere pe piața de valori, dar care doresc să capteze câștiguri potențiale din aprecierea pieței de valori. Acest tip de anuitate garantează că un investitor va recupera cel puțin atât cât este investit în anuitate după o perioadă de timp, chiar dacă investițiile subiacente pe care se bazează anuitatea nu au rezultate bune. Acest tip de anuitate poate fi achiziționat și ca investiție garantată pentru a câștiga un procent specific pe an (pentru o taxă suplimentară), blocând astfel rentabilitatea investiției. Dacă investițiile anuale subiacente depășesc suma garantată, investitorul primește suma suplimentară de apreciere a contului.

Riscuri și neajunsuri ale rentei

Anuitățile sunt atractive, deoarece oferă o rată de rentabilitate decentă, cu un risc subiacent foarte mic, bazat pe contractul dintre cumpărătorul anuității (investitorul) și compania de asigurări de viață care vinde și administrează anuitatea. Cu toate acestea, există un risc pe care investitorii trebuie să-l conștientizeze și posibilitatea ca societatea de asigurări de viață care le vinde o anuitate să intre în faliment, ceea ce ar putea pune investiția și rentabilitatea anuală în risc de pierdere totală. Pentru a contracara acest risc, toate statele din Statele Unite solicită companiilor de asigurări de viață care vând anuități să ofere o acoperire de asigurare a anuității de cel puțin 100.000 USD (unele state necesită până la 500.000 USD) pentru cumpărătorii anuităților lor,care acoperă cumpărătorul până la suma acoperită în cazul în care se produce falimentul unei companii de asigurări și nu este posibilă plata obligațiilor de anuitate.

Anuitățile nu sunt vehicule de investiții adecvate pentru toată lumea. Taxele mai mari percepute de vânzătorii și managerii de anuități pot face anuitățile în mod nejustificat de scumpe și nu merită investiții în comparație cu alte opțiuni de investiții garantate, cum ar fi certificatele de depozit. De asemenea, taxele de reziliere anticipată, cunoscute sub numele de comisioane de predare în industria anuității, pot ajunge până la 10%, ceea ce este destul de abrupt în comparație cu alte opțiuni de investiții. Anuitățile nu ar trebui utilizate ca investiții pe termen scurt, deoarece taxele suplimentare asociate cu anuitățile nu le fac adecvate pentru investiții pe termen scurt. Ratele de rentabilitate similare sau mai bune, în comparație cu ceea ce poate fi câștigat din anuități, sunt posibile pe o perioadă lungă de timp pe piața de valori. Cu toate acestea, pentru cei care nu doresc să-și facă griji cu privire la investițiile lor și au timp să recupereze taxele inițiale,anuitățile pot fi o alegere atractivă pentru investiții, motiv pentru care anuitățile sunt din nou investiții populare.

Sondaj anual

Planificarea financiară: anuități: de ce să investim în anuități?

© 2011 John Coviello