Cele mai eficiente strategii de opțiuni simple pentru începători

După cum probabil ați aflat, există zeci de strategii și sisteme pe care le puteți folosi atunci când investiți în opțiuni. Dacă sunteți un investitor sau un comerciant de opțiuni de început, nu vă lăsați copleșiți de această multitudine de strategii de tranzacționare a opțiunilor diferite. Trebuie doar să învățați câteva strategii de bază și acestea ar trebui să fie suficiente pentru a vă permite să începeți să investiți în opțiuni în mod profitabil.

Strategiile enumerate mai jos sunt cele pe care un comerciant de opțiuni de început își va dori cel mai mult să le folosească. Aceste strategii opționale nu sunt utilizate doar de începători, ci sunt utilizate pe scară largă, și vreau să spun pe scară largă, de către publicul general care investește, de profesioniști, precum și de instituțiile financiare.

Acestea sunt cele mai populare sisteme de tranzacționare a opțiunilor din industrie. Acestea sunt rezumate pe scurt mai jos pentru a vă oferi o idee despre ceea ce presupune fiecare strategie.

Strategia nr. 1: cumpărarea apelurilor

Cumpărarea opțiunilor de apel este probabil cea mai ușoară cale și este, de fapt, cea mai populară modalitate de a intra în arena de tranzacționare a opțiunilor. De asemenea, este, de departe, cea mai frecvent utilizată strategie de tranzacționare a opțiunilor de către investitorii de opțiuni. Principalul motiv pentru aceasta este că oferă investitorului posibilitatea de a dobândi drepturi la o anumită emisiune de acțiuni, cu investiții de capital foarte mici față de capitalul mare necesar pentru achiziționarea acțiunii.

Nu numai că necesită puțin capital pentru a intra într-o tranzacție, achiziționarea de opțiuni de achiziție oferă cel mai mare potențial de profit dacă tranzacția merge în direcția pe care investitorul a prezis-o: un potențial de profit mult mai mare decât deținerea acțiunilor subiacente.

Dar, desigur, așa cum se întâmplă întotdeauna, cu cât potențialul de profit este mai mare, cu atât este mai mare riscul. Deși riscul este mai mare, există, în același timp, o caracteristică de siguranță în strategie prin aceea că riscul este limitat. În cazul în care stocul de bază se comportă negativ, investitorul de opțiuni cunoaște valoarea exactă a pierderii sale potențiale, în timp ce, dacă ar fi un cumpărător de acțiuni, pierderea ar putea crește rapid și continuu dacă stocul va avea o spirală descendentă.

Această caracteristică de a oferi profituri potențial imense față de pierderi foarte limitate și definite este ceea ce face cumpărarea de apeluri atât de populară pentru publicul care investește.

Strategia nr. 2: Achiziționarea de puteri

Această strategie simplă de tranzacționare a opțiunilor este cea care trebuie utilizată dacă investitorul vede piața îndreptându-se într-o direcție total diferită de ceea ce vede cumpărătorul cu opțiunea de apel. În această metodă, investitorul speculativ cumpără opțiuni put în convingerea că stocul subiacent la alegere este sau va merge în jos.

Putem spune că cumpărarea opțiunilor put este exact opusul cumpărării apelurilor. Din nou, la fel ca și cumpărarea apelurilor, este, de asemenea, o strategie foarte populară de tranzacționare a opțiunilor datorită simplității sale. Similar cu opțiunile de apelare, puterile au capacitatea de a furniza profituri extrem de mari atunci când stocul suport merge în direcția prezisă. Mai mult, la fel ca opțiunile de apelare, oferta oferă avantajul unei pierderi limitate în cazul în care situația merge împotriva investitorului.

Mai mult decât orice altceva, a devenit acum stilul preferat de tranzacționare al acelor speculatori de acțiuni specializați în acțiuni cu vânzare scurtă. Acțiunile cu vânzare scurtă sunt o propunere de investiții foarte riscantă și sunt de fapt foarte atent monitorizate de către agenții de bursă. Doar investitorii de acțiuni foarte calificați au voie să se angajeze în acțiuni de vânzare în lipsă.

Vânzătorii în lipsă sunt obligați să mențină un sold de capital mare în contul lor de broker și trebuie să treacă printr-un proces de screening strict. Pe de altă parte, un cumpărător de opțiune de vânzare nu trebuie să treacă prin tot acest proces de investigație. Prin simpla cumpărare a opțiunilor put, el poate atinge același obiectiv ca și vânzătorul scurt de acțiuni, adică să obțină profit pe o acțiune care merge într-o direcție descendentă. De asemenea, cumpărătorul de opțiuni de vânzare nu este obligat să aibă un sold de capital mare cu brokerul său.

Pentru mai multe detalii despre modul de utilizare a opțiunilor put în locul stocurilor cu vânzare scurtă, consultați articolul meu, Acesta este modul în care puteți vinde stocurile scurte în siguranță.

Un grup foarte mare de cumpărători put sunt acei proprietari de acțiuni care doresc un fel de protecție împotriva pierderii valorii stocului lor într-o mișcare descendentă. Aceasta se numește cumpărarea de locuri de protecție și este ceva de genul cumpărării de asigurări. Deținătorul de acțiuni cumpără mijloace de protecție pentru a acoperi sau limita orice pierdere de preț potențială dintr-un stoc în scădere pe care îl deține. Există o descriere mai detaliată a modului în care opțiunile put sunt folosite ca asigurare pentru acțiuni în articolul Asigurare împotriva pierderii investițiilor ?.

Strategia nr. 3: Apeluri acoperite

Acum trecem la un nivel de tranzacționare puțin mai ridicat: vânzarea opțiunilor de apelare pe acțiuni pe care le dețineți. Iată din nou un sistem de tranzacționare care este foarte popular nu numai de către publicul care investește, ci și de instituțiile financiare care au un portofoliu de acțiuni.

În acest sistem, dvs., proprietarul acțiunilor, vindeți în loc să cumpărați opțiuni de apel. Această metodă vă introduce în sistemul de vânzare a opțiunilor de apel pentru a vă îmbunătăți rentabilitatea deținerilor de acțiuni și pentru a oferi o protecție limitată a prețului în jos la acțiunile dvs. De fapt, obțineți două rezultate pozitive atunci când utilizați această strategie, creșteți rentabilitatea acțiunilor și beneficiați de o anumită protecție împotriva unei mișcări descendente a prețului.

Strategia nr. 4: Puteri securizate în numerar

În cazul în care cumpărarea de oferte este comparată cu opusul cumpărării de apeluri, strategia de vânzare securizată în numerar este opusă strategiei de apeluri acoperite. În acest caz, un investitor vinde solduri lichide în numerar în contul său de broker sau echivalentul său în numerar.

Există două grupuri de investitori care folosesc această strategie. Cele mai frecvente sunt cele care vând monturi în așteptarea scăderii prețului unui stoc, astfel încât să poată achiziționa stocul la un preț mai mic sau redus.

Celălalt grup de investitori sunt cei care au exces de numerar pe care nu vor să-l lege într-o acțiune, dar pe care ar dori să-l pună la lucru generând niște venituri. Prin vânzarea de depozite în numerar, primesc numerar din vânzarea de depozite într-un mod foarte similar cu primirea de dividende.

După cum am spus la începutul acestei pagini, există doar câteva strategii de bază pe care comerciantul de opțiuni novice trebuie să le învețe pentru a începe să investească în opțiuni: cele patru strategii prezentate mai sus.

Acestea sunt principalele strategii pe care le veți folosi de-a lungul carierei dvs. de tranzacționare a opțiunilor. S-ar putea să vă alăturați celorlalte sisteme de tranzacționare mai complexe, dar vă pot asigura că aceste patru menționate aici vor fi întotdeauna sistemele dvs. de tranzacționare.

Pentru a vă începe în educația opțiunilor, vă recomand cartea „Opțiuni de tranzacționare: Ghid de strategie pentru începători. Aceasta este o lectură foarte ușoară pentru studentul cu opțiuni de început. Cartea este suficient de scurtă pentru a permite începătorului să înceapă în cel mai scurt timp. Strategiile menționate mai sus sunt explicate mai detaliat. O caracteristică importantă este secțiunea despre cum să evitați greșelile în afacerea cu opțiuni.

Întrebări și răspunsuri

Întrebare: Trebuie să fiți la computer în fiecare minut în care schimburile sunt deschise?

Răspuns: Numărul de tranzacții depinde foarte mult de suma de bani pe care ați investit-o în sistem. Nu, nu trebuie să vă aflați la computer în timpul zilei de tranzacționare, deoarece vă puteți plasa comenzile în avans cu o seară înainte. Puteți folosi chiar comenzi contingente cu mult timp înainte de apariția unui eveniment.